1,Брзи раст индустрије епоксидног пропана

Епоксидни пропан, као кључни правац проширења низводних финих хемикалија у ланцу индустрије пропилена, добио је невиђену пажњу у кинеској хемијској индустрији. То је углавном због његове важне позиције у финим хемикалијама и тренда развоја изазваног повезивањем индустријског ланца нових производа везаних за енергију. Према статистичким подацима, од краја 2023. године, обим кинеске индустрије епоксидног пропана премашио је 7,8 милиона тона годишње, што је скоро десет пута више у поређењу са 2006. годином. Од 2006. до 2023. године, индустријски обим епоксидног пропана у Кини показао је просечну годишњу стопу раста од 13%, што је реткост у хемијској индустрији. Посебно у последње четири године, просечна стопа раста индустрије премашила је 30%, показујући запањујући замах раста.

Слика 1 Годишње промене оперативне стопе епоксидног пропана у Кини

Иза овог брзог раста стоји више фактора. Прво, као важно низводно проширење ланца индустрије пропилена, епихлорохидрин је кључ за постизање префињеног развоја у приватним предузећима. Са трансформацијом и надоградњом домаће хемијске индустрије, све више предузећа обраћа пажњу на област финих хемикалија, а епокси пропан, као важан део тога, природно је добио широку пажњу. Друго, искуство у развоју успешних предузећа као што је Ванхуа Кемикал поставило је референтну тачку за индустрију, а њихова успешна интеграција индустријског ланца и иновативни модели развоја пружају референцу за друга предузећа. Поред тога, са брзим развојем нове енергетске индустрије, веза индустријског ланца између епокси пропана и нових производа везаних за енергију такође је донела широк простор за развој.

Међутим, овај брзи раст донео је и низ проблема. Прво, брзо ширење обима индустрије довело је до све озбиљнијих контрадикција између понуде и потражње. Иако тржишна потражња за епоксидним пропаном наставља да расте, стопа раста понуде је очигледно бржа, што доводи до континуираног пада оперативне стопе предузећа и све жестокије тржишне конкуренције. Друго, постоји озбиљан феномен хомогене конкуренције унутар индустрије. Због недостатка основних технолошких и иновативних капацитета, многим предузећима недостају диференциране конкурентске предности у квалитету производа, перформансама и другим аспектима, и могу се такмичити за тржишни удео само путем ратова цена и других средстава. Ово не само да утиче на профитабилност предузећа, већ и ограничава здрав развој индустрије.

2,Интензивирање контрадикција између понуде и потражње

Са брзим растом индустрије епоксидног пропана, контрадикција између понуде и потражње постаје све озбиљнија. У протеклих 18 година, просечна стопа рада епоксидног пропана у Кини била је око 85%, одржавајући релативно стабилан тренд. Међутим, почев од 2022. године, стопа рада епоксидног пропана ће постепено опадати и очекује се да ће пасти на око 70% до 2023. године, што је историјски минимум. Ова промена у потпуности показује интензитет тржишне конкуренције и интензивирање контрадикција између понуде и потражње.

Постоје два главна разлога за интензивирање контрадикција између понуде и потражње. С једне стране, са брзим ширењем индустријских размера, све више предузећа улази на тржиште епоксидног пропана, што доводи до интензивирања тржишне конкуренције. Да би се такмичиле за тржишни удео, компаније морају да снижавају цене и повећавају производњу, што доводи до континуираног пада оперативних стопа. С друге стране, области низводне примене епоксидног пропана су релативно ограничене, углавном концентрисане у областима полиетар полиола, диметил карбоната, пропилен гликола и алкохолних етара. Међу њима, полиетар полиоли су главно подручје низводне примене епоксидног пропана, чинећи 80% или више укупне потрошње епоксидног пропана. Међутим, стопа раста потрошње у овој области је у складу са стопом раста кинеске економије, а раст индустријских размера је мањи од 6%, што је знатно спорије од стопе раста понуде епоксидног пропана. То значи да иако тржишна потражња расте, стопа раста је далеко спорија од стопе раста понуде, што доводи до интензивирања контрадикција између понуде и потражње.

3,Смањење зависности од увоза

Зависност од увоза један је од главних индикатора за мерење недостатка понуде на домаћем тржишту, а такође је важан параметар који одражава ниво обима увоза. У протеклих 18 година, просечна зависност од увоза епоксидног пропана у Кини износила је око 14%, достигавши врхунац од 22%. Међутим, са брзим развојем домаће индустрије епоксидног пропана и континуираним повећањем домаћег обима, зависност од увоза показује тенденцију смањења из године у годину. Очекује се да ће до 2023. године зависност Кине од увоза епоксидног пропана пасти на око 6%, достижући историјски минимум у протеклих 18 година.

Слика 2 Тренд зависности Кине од увоза епоксидног пропана

Смањење зависности од увоза углавном је последица два фактора. Прво, са брзим ширењем домаће индустрије епоксидног пропана, квалитет и перформансе домаћих производа су значајно побољшани. Многа домаћа предузећа су направила значајан напредак у технолошким иновацијама и истраживању и развоју производа, што је резултирало тиме да је квалитет домаћег епоксидног пропана готово исти као и код увозних производа. Ово је домаћим предузећима дало већу конкурентску предност на тржишту и смањило њихову зависност од увозних производа. Друго, са континуираним повећањем домаћих капацитета производње епоксидног пропана, значајно је побољшан капацитет снабдевања тржишта. Ово омогућава домаћим предузећима да боље задовоље потражњу на тржишту и смање потражњу за увозним производима.

Међутим, смањење зависности од увоза донело је и низ проблема. Прво, са континуираним ширењем домаћег тржишта епоксидног пропана и континуираним растом потражње, повећава се и притисак понуде домаћих производа. Ако домаћа предузећа нису у могућности да даље повећају производњу и квалитет, контрадикција понуде и потражње на тржишту може се додатно појачати. ​​Друго, са смањењем зависности од увоза, домаћа предузећа се суочавају са већим притиском конкуренције на тржишту. Да би се такмичила за тржишни удео и одржала конкурентност, домаћа предузећа морају континуирано да унапређују свој технолошки ниво и иновативне капацитете.

4,Анализа будућег развоја ситуације

Кинеско тржиште епоксидног пропана суочиће се са низом дубоких промена у будућности. Према статистичким подацима, очекује се да ће обим кинеске индустрије епоксидног пропана премашити 14 милиона тона годишње до 2030. године, а просечна годишња стопа раста остаће на високом нивоу од 8,8% од 2023. до 2030. године. Ова брза стопа раста ће несумњиво додатно погоршати притисак понуде на тржишту и повећати ризик од прекомерног капацитета.

Оперативна стопа индустрије се често сматра важним индикатором за процену да ли је тржиште суфицитно. Када је оперативна стопа испод 75%, може постојати вишак на тржишту. На оперативну стопу директно утиче стопа раста тржишта терминалних потрошача. Тренутно, главно подручје примене епокси пропана низводно су полиетар полиоли, који чине више од 80% укупне потрошње. Међутим, друга подручја примене као што су диметил карбонат, пропилен гликол и алкохолни етар, успоривачи пламена, иако присутни, имају релативно мали удео и ограничену подршку за потрошњу епихлорохидрина.

Вреди напоменути да је стопа раста потрошње полиетар полиола у основи у складу са стопом раста кинеске економије, а раст индустријских размера је мањи од 6%, што је знатно ниже од стопе раста понуде епоксидног пропана. То значи да, док је стопа раста на страни потрошача релативно спора, брзи раст на страни понуде додатно ће погоршати окружење понуде и потражње на тржишту епоксидног пропана. У ствари, 2023. година би већ могла бити прва година прекомерне понуде у кинеској индустрији епоксидног пропана, а вероватноћа прекомерне понуде на дужи рок остаје висока.

Епоксидни пропан, као прелазни производ у брзом развоју кинеске хемијске индустрије, има своје јединствене карактеристике. Захтева да производи имају карактеристике хомогености и обима, уз релативно ниске инвестиционе и технолошке баријере и лак приступ сировинама. Поред тога, потребно је да има и атрибуте средњег домета у индустријском ланцу, што значи да може постићи низводно проширење индустријског ланца. Ове врсте производа играју кључну улогу у рафинираном развоју хемијске индустрије, али се такође суочавају са ризиком од шокова хомогенизације тржишта.

Стога ће за предузећа која производе епоксидни пропан, како тражити диференцијацију у развоју индустријског ланца у жестокој тржишној конкуренцији и како користити напреднију технологију за смањење трошкова производње постати важна стратешка разматрања за њихов будући развој.